核心提要:與往屆海事展覽會相比，近日結束的第六屆大連國際海事展規(guī)模更大，參展企業(yè)也更多，展覽面積突破2萬平方米，中國船舶重工集團更是以超 1000平方米的展出面積亮相。但參展方和主辦方卻都得出了相同的結論：來參觀的人太少。不僅僅是對比往屆，即便是和去年上海國際海事展覽會相比都要冷清很多。

　　而就在大連國際海事展開幕之前，中國船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會對外發(fā)布了我國前三季度船舶工業(yè)經濟運行報告。一組組漂亮的數(shù)字讓人對船舶企業(yè)的生產經營狀況仍然保持樂觀。

　　但業(yè)內專家認為，船舶漫長的生產周期延遲了金融海嘯對其產生的影響，雖然現(xiàn)階段船企的生產經營情況沒有受到嚴重干擾，但是風險已經有所顯現(xiàn)，如目前新船訂單數(shù)量及企業(yè)利潤增幅已呈下降趨勢等。

　　中國船協(xié)也預測，隨著造船市場環(huán)境繼續(xù)惡化和新船成交量逐漸下降，船企間的競爭會日趨激烈。今年第四季度及2009年的國際造船市場行情都將繼續(xù)走低。2009年新船價格也將有一定幅度的下滑。

　　A、數(shù)據(jù):行業(yè)基本面良好新接訂單及利潤增幅下降

　　中國船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會的最新報告顯示：2008年前三季度，我國船舶工業(yè)繼續(xù)保持穩(wěn)步增長，造船完工量、工業(yè)總產值、實現(xiàn)利潤總額、船舶出口金額都實現(xiàn)了較快增長。根據(jù)報告，1~9月，全國造船完工量1682萬載重噸，同比增長40%；承接新船訂單5717萬載重噸，同比下降11%；手持船舶訂單21084萬載重噸，同比增長63%。

　　在除新接訂單量之外的經濟指標上，我國船舶行業(yè)在今年前三季度各項經濟指標完成良好。全國1183家規(guī)模以上船舶工業(yè)企業(yè)繼續(xù)保持良好發(fā)展勢頭，1~9月完成工業(yè)總產值2846億元，同比增長60%，增幅比去年同期提高10個百分點；1~8月實現(xiàn)利潤總額211億元，同比增長91%，比去年同期增幅下降33.7個百分點。

　　B、運行特征：船企成本壓力趨緩新船訂單數(shù)量持續(xù)下降

　　主要指標份額與上半年相當

　　按英國克拉克松研究公司的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，1～9月，我國造船完工量、承接新船訂單和手持船舶訂單分別占世界市場份額的25.6%、38.8%和35.4%，基本與上半年的比例相當。

　　然而，新船訂單量按載重噸計算雖然下降并不明顯，但如果按訂單數(shù)量計算，1～9月新簽船舶制造訂單數(shù)量同比下降34.2％，總體跌幅超過27.3％的全球平均水平，而10月份的訂單數(shù)量仍在繼續(xù)下降。

　　出口增長依然強勁

　　1~9月，全國1183家規(guī)模以上船舶工業(yè)企業(yè)完成出口交貨值1492億元，同比增長63%；船舶出口創(chuàng)匯135.9億美元，同比增長 55.8%。全國出口船舶完工量1264萬載重噸，同比增長29%，占造船完工量的75%。船舶產品出口到145個國家和地區(qū)，其中出口金額1億美元的國家和地區(qū)達22個，新加坡、德國和中國香港仍然是我國船舶出口的主要市場。

　　船企利潤增幅有所下降

　　全國規(guī)模以上562家船舶制造企業(yè)1~9月完成工業(yè)總產值1968億元，同比增長56%，比上年同期增幅提高7個百分點；1~8月實現(xiàn)利潤124億元，同比增長92.7%，比上年同期增幅下降92.3個百分點。

　　但隨著鋼材價格的持續(xù)下降，在船企消耗完年初的庫存鋼材后，成本將會逐漸降低。另一方面，人民幣匯率存在不升反降的可能，有利于提高船企的利潤率。

　　配套及修拆船業(yè)保持高增長

　　1~9月，全國規(guī)模以上357家船用配套設備制造企業(yè)完成工業(yè)總產值293億元，同比增長87%，比上年同期增幅提高36個百分點；中船集團公司和中船重工集團公司完成船用低速機178臺、280萬千瓦，中速機799臺、104萬千瓦，1~8月實現(xiàn)利潤14億元，同比增長126.6%，比上年同期增幅提高88個百分點。

　　1~9月，全國規(guī)模以上248家船舶修理及拆船企業(yè)完成工業(yè)總產值577億元，同比增長65%，比上年同期增幅提高7.3個百分點；1~8月實現(xiàn)利潤73億元，同比增長83.5%，比上年同期增幅提高2.5個百分點。

　　骨干船企訂單飽滿

　　中國船協(xié)的報告顯示，我國骨干企業(yè)手持批量訂單3年任務充足，生產任務已安排到2011年，有的排到2012年；企業(yè)自有資金充足，負債率較低，財務狀況較好，抵御風險的能力較強。

　　1~9月，造船企業(yè)利用航運市場興旺、船價高的有利時機，承接了大量新船訂單。

　　其中，河北遠洋運輸公司向中船重工集團公司訂造16艘18萬噸散貨船，總計288萬載重噸，總投資額11.4億美元；大連海昌集團與九江銀星造船公司簽訂了20艘6萬噸級散貨船合同，總造價達9億美元；國家開發(fā)投資公司與中船重工集團公司、中船集團公司及中遠集團簽訂了30艘、197.4萬載重噸的散貨船新船合同；南通中遠川崎承接了13艘20.5萬載重噸散貨船訂單及8艘13350TEU集裝箱船訂單；江蘇熔盛重工承接了12艘礦砂船訂單。

　　與此同時，由于手持訂單首付款比例較高，船企財務狀況較好。

　　今年以來，為了應對人民幣升值，船舶企業(yè)利用船市興旺的契機，加大船東首付款比例。據(jù)了解，目前大部分船舶企業(yè)手持船舶訂單的首付款比例為20%~40%，有的達到50%以上。許多已完成基建及技改的企業(yè)表示在銀行沒有債務，各類存款累計余額較高。

　　而據(jù)中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，由于船板價格回落，船企的成本壓力得到進一步緩解。

　　統(tǒng)計顯示，1~9月，我國船板累計產量為1546.23萬噸，同比增加686.5萬噸，增長79.9%。其中三季度產量為495.51萬噸，同比增長43.7%，環(huán)比下降14.4%。在資源增加與需求預期減少的情況下，從8月份開始，國內市場船板價格開始回落，9月份船板均價跌破7000元/ 噸，比8月份回落了近1000元/噸。

　　C、企業(yè)：保護訂單安全為當下重點

　　國有船企風險意識更強

　　從骨干企業(yè)的前三季度情況來看：中國船舶重工集團前三季度共完成經濟總量349億元。其中，工業(yè)企業(yè)完成工業(yè)總產值248億元，同比增長 33%；科研院所實現(xiàn)總收入47億元，同比增長26%；商貿控股單位實現(xiàn)總收入54億元，同比增長19%。完成工業(yè)增加值66億元，同比增長29%。其中，工業(yè)企業(yè)完成工業(yè)增加值53億元，同比增長26%；科研院所完成工業(yè)增加值13億元，同比增長42%。

　　有關統(tǒng)計顯示，前三季度，中船重工集團共承接合同額540億元，同比增長46%。其中，工業(yè)企業(yè)承接合同454億元，同比增長41%；科研院所承接合同61億元，同比增長94%；商貿控股單位承接合同25.6億元，同比增長62%。截至9月底，工業(yè)企業(yè)手持合同總額721億元，同比增長 35%。

　　同期，該集團各船廠新開工船舶54艘、228萬噸；船舶完工61艘、205萬噸，噸位數(shù)同比增長25%。各廠交工柴油機392臺、80萬千瓦。其中，船舶配套柴油機交工268臺、74萬千瓦，同比分別增長14%和52%；船用低速柴油機交工41臺41萬千瓦，同比分別增長37%和33%。蓄電池、鐵路貨車、液壓支架、厚壁鋼管等主要非船產品產量，與去年同期相比均有較大幅度增長。

　　中國船舶工業(yè)股份有限公司發(fā)布公告稱，前三季度公司營業(yè)收入增長約184億元，同比增長41.89％；實現(xiàn)凈利潤31.53億元，同比增長 48.64％；每股經營活動產生的現(xiàn)金流量凈額為2.15元，同比下降7..68％；累計每股收益為4.75元；第三季度實現(xiàn)凈利潤約12.04億元。

　　由于產能和規(guī)模的擴大，原材料價格上漲，采購支出增加，預付材料采購款增加，中國船舶工業(yè)股份公司前三季度預付款項同比增長38.49％，公司活動產生的現(xiàn)金流量同比下降75.68％。同時，因匯兌以及遠期外匯合約到期交割收益增加，公司財務費用同比大幅下降27..17％。

　　由于未受到金融危機的直接影響，九江龍星造船公司的生產和完成訂單情況正常。在新接訂單方面，今年該公司的新訂單較多，直接促使江西造船行業(yè)打入全國各地區(qū)新承接船舶訂單排名前10位。在了解到干散貨船市場出現(xiàn)下滑后，該公司已經減少了散貨船訂單，而是更多選擇油田首塢船和集裝箱船的訂單，尤其是首塢船訂單，以此規(guī)避風險。

　　江蘇熔盛重工接到詢價雖然比去年有明顯下降，但新接訂單的數(shù)量仍在上升，增速有所下降。在今年8月承接了12艘礦砂船訂單后，尚沒有接到新的訂單。目前，在談訂單仍在進行當中。

　　熔盛重工曾對外宣布年底將上市，但從記者了解到的情況看，熔盛重工一直在開展上市的準備工作，但沒有準確消息表明其能在金融風暴中實現(xiàn)這一目標。

　　通過對骨干企業(yè)經營狀況的分析，可以看出兩大船舶集團及其下屬國有船企在金融海嘯中顯示出了比民營船企更強的適應能力和抵抗力。中國船舶工業(yè)經濟研究中心副主任王文軍告訴中國工業(yè)報記者，這主要有以下幾點原因：

　　一是國有船舶企業(yè)經歷過2003年之前的船市蕭條期，比新興的民營船企在危機預防和處理方面有更多的經驗，風險意識更強，在船市興旺期就著手應對潛在的危險。

　　二是悠久的歷史使國有船企與船東之間建立了穩(wěn)固的合作關系，這種關系經過了以往蕭條期的考驗。在新接訂單上，國有船企對船東的資質考核機制更完善，選擇承接信譽好的船東的訂單。

　　三是在近幾年的船市興旺期，國有船企在技術、降本增效上取得了較大進步，造船周期縮短，手中訂單更加充足。

　　承接新訂單比較困難

　　隨著全球金融危機加劇，航運市場供求關系出現(xiàn)惡化。據(jù)業(yè)內人士介紹，目前鐵礦石航運的日租金已由原來的2.4萬多美元跌到4000美元，跌幅超過98%。油運價格也跌破60%。整個航運界目前已處于混沌狀態(tài)，有些船東甚至為了把船從一個碼頭挪到另一個碼頭，甚至采取只收取油費的免費運貨方式。

　　在這樣的市場環(huán)境下，8月、9月全球新船成交量明顯下滑。據(jù)克拉克松研究公司統(tǒng)計，8月份全球新船成交130艘、1406萬載重噸，比7月份分別下降54%和38%.......